高瓴系私募禮仁投資經理變更,消費組負責人李岳或退出

時間:2020/10/18 09:14:19用益信托網

隨著今年年初在部分銀行和第三方平臺公開募資,高瓴系證券投資平臺禮仁投資開始進入投資者視野。10月16日,本周刊記者從禮仁投資卓越長青系列產品的投資人處獲悉,該系列產品投資經理出現變更,由原來高瓴二級市場消費零售行業負責人李岳和醫療健康負責人許玉蓮聯袂掌舵,變更為許玉蓮一人管理。渠道給投資人解釋的口徑為:“李岳因身體原因需要休養”。而16日上午記者以產品投資人身份致電禮仁投資時,工作人員表示:“目前沒有準確的消息,需要上層來決策”。


張磊非產品直接操盤者 李岳或退出,許玉蓮一人擔綱


一級市場投資的成功,讓高瓴資本的一舉一動都格外受人關注。今年年初,禮仁投資作為高瓴系證券私募平臺,開始被投資者所注意到。“我們和高瓴是‘一家人’,但業務定位不同,高瓴是私募股權投資平臺,禮仁是證券投資平臺。”


本刊記者16日上午以產品的投資人身份與禮仁投資工作人員交流時,對于與禮仁投資的關系,工作人員并不避諱。該工作人員透露,這是高瓴首次在外部渠道募集證券投資基金,“此前僅針對高瓴生態圈內身價億元以上的超高凈值客戶開放,例如投資人或者企業家等。”


目前禮仁投資對外公開募資的產品僅為卓越長青系列。通過直銷渠道購買該產品,起投為1000萬元,沒有認購費和贖回費,每年管理費用為1.8%。若通過中金、中信、平安、諾亞等銀行、證券、理財平臺等第三方渠道購買,門檻相對較低,300萬元起投,則有贖回和認購費率,每年的管理費比直銷渠道高一個點。


圖1 禮仁投資路演募資宣傳資料

202247165.png

來源:私募排排網


根據此前媒體報道,相較于國內多數公募基金和陽光私募的基金經理制,禮仁投資的所有投資都是團隊制,不設傳統意義上的基金經理。更有觀點認為,高瓴資本創始人兼首席執行官張磊,或將親自掌舵這只基金的投資。但從《紅周刊》記者求證來看,張磊是該系列產品的投資委員會成員(主席),而非直接操盤人員,但投資經理的具體決策在執行前都會上報給投委會討論研究。


圖2 禮仁投資投資決策委員會成員

202247166.png

來源:網絡


從投資人給本刊記者提供的材料來看,此前禮仁的卓越長青系列產品由高瓴資本二級市場負責消費零售行業投資的李岳和二級市場負責醫療健康投資的許玉蓮聯合掌舵,二人也均為投委會成員。其中李岳2011年加入高瓴,2009年至2011年,李岳在華夏基金任中資股主管和消費行業分析師,2006年至2009年任職第一上海證券擔任副主管;2007年加入高瓴資本的許玉蓮,此前曾任中金公司分析師和畢馬威審計師。


但從最新投資者提供給記者的禮仁投資《關于投資經理變更公告》文檔來看,禮仁投資所有在管私募投資基金的基金經理均將由許玉蓮一人擔任,這意味著李岳不再擔任該系列產品的投資經理。“因身體原因需要進行修養。”面對質疑,禮仁投資對外給投資人如是解釋。而當記者咨詢直銷渠道工作人員,李岳未來是否會再度回歸管理產品時,該工作人員回復稱,“暫時沒有準確的消息,需要上層來決策。”


圖3 禮仁投資投資經理變更公告

202247167.png

來源:持有卓越長青產品的投資人提供


值得注意的是,因卓越長青系列產品購買后有12個月的鎖定期,即便購買該系列產品的投資者如果對投資經理變更有擔憂,也無法對產品進行贖回操作。


禮仁投資二季度新進五糧液

聚焦消費、互聯網、醫藥和企業服務領域投資


入股凱萊英、格力電器、健康元……高瓴資本在A股市場的股權投資做得風生水起。禮仁投資直銷渠道工作人員介紹,消費、互聯網、醫藥以及企業服務等是高瓴在一級市場深耕的賽道,也將是公司在二級市場布局的重點領域。“但當前來看,企業服務仍屬于非常早期的行業,所以企業服務(股票)的占比不會太高。”該工作人員介紹說。


從上市公司前十大流通股東名單來看,Wind數據顯示,禮仁投資旗下的卓越長青系列產品現身五糧液和水井坊兩只白酒股。其中五糧液為今年二季度新進個股(見圖四),截至二季度末,禮仁投資合計持有五糧液1087.32萬股,持股比例位居第九。


圖4 禮仁投資現身的五糧液前十大股東名單

202247168.png


截至二季度末,禮仁投資持有水井坊452.5萬股,持股比例位居第八。Wind數據顯示,早在2019年一季度,禮仁就已經進入水井坊前十大股東名單。


圖5 禮仁投資現身的水井坊前十大股東名單

202247169.png


據前述工作人員介紹,禮仁投資的卓越長青系列產品自2018年7月份成立以來,截至目前累計漲幅為87%。其中2018年受市場大環境影響累計為負收益,但2018年底到2019年以來,產品凈值出現明顯上漲。“我們不建議投資者短線投資,如果投資者投資預期為一年,那我們并不建議這些投資者購買我們的產品。因為股市波動較大,如果某年行情不好,可能會導致當年的收益率并不樂觀,但從3~5年視角看,我們的收益預期還是很不錯的。”該工作人員說。





作者:林 偉 萍
來源:證 券 市 場 紅 周 刊

責任編輯:shuaigr

今日頭條更多
觀察評論上方
熱門資訊上方
底部長幅廣告